Après les querelles de leur père avec les militaires locaux, Anju et Zushio sont contraints de fuir, mais ils sont capturés et vendus en esclavage. Quand leur mère meurt, ils sont vendus à Sansho le Bailiff, un homme cruel qui les soumet à des tourments hideux. Alors qu'Anju tombe dans un lac et est transformé en cygne, Zushio s'échappe et après avoir été adopté à un noble grandit à un jeune homme. Il se battra alors pour vaincre le maléfique Dayu et libérer tous les esclaves.